Cómo reducir la sobrevaluación de activos fijos e inventarios por actualización (léase: rebajar el IUE)

Cuando realizamos la actualización de activos fijos e inventarios lo hacemos según las UFVs. Sin embargo puede darse el caso que algunos bienes resulten sobrevaluados en sus costos y no respondan a un valor razonable o real según el mercado.

Esto ocasiona que se incrementen nuestras utilidades (ya que abonamos a la cuenta Ajuste por Inflación y Tenencia de bienes cada vez que actualizamos); y no necesariamente correspondería a un ajuste razonable o según el principio de prudencia.

La norma contable contempla esa situación. Establece un límite en la actualización según UFV. A saber, la regla denominada «COME» (Costo o Mercado El Más Bajo).

O sea, podemos aplicar el valor de mercado en vez de la actualización según UFV y tener un monto menor por actualización.

¿Cómo aplicar el «COME» en nuestros activos fijos o inventarios?  ¿Cómo determinar el costo de Mercado?

Para esto intervienen los conceptos valor recuperable, valor neto de realización y el de utilización económica. Pero antes hagamos una aclaración.

Prevención acerca de las NIC y NIIF

Nosotros vamos a hacer un acercamiento a la valuación de activos según las nociones que indican las normas contables bolivianas y según la norma tributaria boliviana.

Las Normas Internacionales de Contabilidad (NIC) y las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) también hablan de la valuación y tienen muchos otros conceptos como ser valor razonable, valor residual, valor intrínseco, etc. (como muestra este ensayo de Walter Cortéz Vallejo), pero sólo vamos a tomar de tales normas lo necesario para complementar y entender la norma contable nacional y tributaria.

Esto porque no están reconocidas específicamente por el SIN y tampoco aplican a la hora de una fiscalización, como vamos a ver a ver más adelante.

Una vez dicho eso, a continuación vamos a revisar la normativa tributaria y la norma contable nacional.

Qué dice la norma tributaria y contable bolivianas

Ley 843 y DS 24051

El Art. 47 de la Ley 843 establece que “para la determinación de la utilidad neta imponible se tomará como base la utilidad resultante de los estados financieros de cada gestión anual, elaborados de acuerdo con los principios de contabilidad generalmente aceptados”

La Ley Nº 2434 de 21 de diciembre de 2002, dispone que la Unidad de Fomento de Vivienda – UFV, es una unidad de cuenta para mantener el valor de los montos denominados en moneda nacional y proteger su poder adquisitivo, la misma que será determinada por el Banco Central de Bolivia – BCB, sobre la base del Índice de Precios al Consumidor – IPC, calculado por el Instituto Nacional de Estadística – INE.

Los artículos 16 y 38 del DS 24051 indican:

“ARTÍCULO 16.- (DIFERENCIAS DE CAMBIO). Para convertir en moneda nacional las diferencias de cambio provenientes de operaciones en moneda extranjera o moneda nacional con mantenimiento de valor, el contribuyente se sujetará a la Norma de Contabilidad Nº 6, revisada y modificada por el Consejo Técnico Nacional de Auditoria y Contabilidad – CTNAC del Colegio de Auditores o Contadores Públicos de Bolivia, en fecha 8 de septiembre de 2007.”

 “ARTÍCULO 38.- (EXPRESIÓN DE VALORES EN MONEDA CONSTANTE). Los Estados Financieros de la gestión fiscal que constituyen base para la determinación de la utilidad neta imponible, serán expresados en moneda constante admitiéndose para el efecto únicamente la reexpresión por la variación de la Unidad de Fomento de Vivienda – UFV de acuerdo a publicación oficial, aplicando el Segundo Párrafo del apartado 6 de la Norma Contable Nº 3 (Estados Financieros a moneda constante – ajuste por inflación) revisada y modificada en septiembre de 2007 por el Consejo Técnico Nacional de Auditoria y Contabilidad – CTNAC del Colegio de Auditores o Contadores Públicos de Bolivia”

Norma Contable 3

La Norma Contable 3 indica:

7. LÍMITES DEL AJUSTE

Como límite máximo de los valores ajustados en relación de la tradicional comparación de “costo o mercado el que fuera menor”, debe entenderse a la comparación entre los nuevos valores a MC (moneda constante) y el valor recuperable de dichos activos.

• Valor recuperable.- Es el valor mayor, entre el valor neto de realización y el valor de utilización económica.
• Valor neto de realización.- Es la diferencia entre el precio de venta de un bien o servicio y los costos que se producirían hasta su comercialización.
• Valor de utilización económica.- (de los bienes) Se determina en función del valor actual de los ingresos netos probables que directa o indirectamente producirán.

Estado de la cuestión

Luego de citar la normativa, entonces tenemos que el Servicio de Impuestos Nacionales acepta por defecto el tratamiento de la actualización de estados financieros a través de UFVs y según la Norma Contable 3, para la actualización de activos fijos e inventarios.

Por otro lado la Norma Contable 3, en su apartado de límites de ajuste, y de acuerdo al principio de prudencia, establece un límite en la actualización de valores ajustados por UFVs, el mismo que consiste en el siguiente diagrama:

El gráfico precedente, conocido en la jerga contable como “el COME” (Costo o Mercado el Menor), permite comprender el procedimiento para la determinación del Valor Final del Activo, conforme el Apartado 7 de la Norma Contable No 3.

Se debe previamente identificar el Valor Recuperable, comparando el Valor de Utilización Económica (VUE), con el Valor Neto Realizable (VNR), eligiendo el mayor entre ambos; una vez identificado el Valor Recuperable, compararlo con el Valor Ajustado a Moneda Constante; y finalmente elegir el menor valor entre estos últimos, como valor final del Activo.

A continuación vamos a ampliar y ejemplificar estas nociones.

Valor Neto de Realización

La Norma Contable 3 no amplía el tratamiento, pero sí menciona lo principal, que “es la diferencia entre el precio de venta de un bien o servicio y los costos que se producirían hasta su comercialización”

Que es similar a la definición de Valor Neto Realizable (VNR) en la NIC 2. Citamos del apartado 6:

Valor neto realizable es el precio estimado de venta de un activo en el curso normal de la explotación, menos los costes estimados para terminar su producción y los necesarios para llevar a cabo la venta.

Ejemplo

Tenemos los siguientes datos (montos expresados en Millones de Bolivianos) de una empresa constructora:

• Costo del bien obras en construcción, sin actualizar (80% avance)          24M
• Costo del bien obras en construcción actualizado UFVs (80% avance)    26M
• Precio de venta                                                                                                      28M
• Costos de terminación (estimación del 20% que falta)                                   2M
• Costos de comercialización                                                                                   1M

Tenemos:

VNR = Precio – costos de terminación – costos de comercialización

VNR = 28M – 2M – 1M

VNR = 25M

Significa que nuestros costos registrados en la contabilidad (26M) están por encima del VNR. Entonces correspondería bajar el costo del bien actualizado.

Pero según la norma 3, antes de comparar con el costo actualizado, debemos antes comparar con el valor de utilización, lo que ejemplificaremos a continuación.

Valor de Utilización Económica

La Norma Contable 3 indica acerca del valor de utilización económica (VUE) que “se determina en función del valor actual de los ingresos netos probables que directa o indirectamente producirán”

En otras palabras es el valor actual de flujos de dinero positivo que generará un bien. Que es similar al tratamiento que se hace en la NIC 36.

El valor actual es una reversión de la fórmula de interés compuesto. Es como retrotraer un valor futuro a valores presentes en base a una tasa de interés.

Ejemplo

Tenemos los siguientes datos:

• Costo del bien obras en construcción, actualizado UFVs (80% avance)  26M
• Valor futuro de venta dentro de 2 años                                                           28M
• Tasa de interés activa en el mercado                                                               7.5%

Entonces tenemos la fórmula de Valor Actual, que es el mismo para Valor de Utilización Económica.

VUE = (28M) / (1 + 0.075) elevado a 2

VUE = (28M) / 1.155625

VUE = 24.23M

Aplicando el límite de ajuste

Comparamos entonces el Valor Neto de Realización (VNR) con el Valor de Utilización Económica (VUE), para determinar el Valor Recuperable.

• VNR = 25M
• VUE = 24.3M

Resultando ser el mayor el VNR, entonces nuestro Costo Recuperable es igual a 25M

Ahora, según la norma comparamos “costo o mercado el que fuera el menor” – “COME”

• Costo recuperable:    25M
• Costo Actualizado:    26M

———————————

• Diferencia:    1M

Y el menor es el costo recuperable.

Por lo que corresponde hacer la actualización del bien por 25M según el costo recuperable y ya no según las UFVs, que es por 26M.

Efecto Contable

Según el párrafo 11 de la NC 3.

11. CONTRAPARTIDAS DEL AJUSTE La contrapartida de la actualización de todos los rubros no monetarios de acuerdo al mecanismo explicado en el párrafo 6, se deben llevar a los resultados de la gestión, en una línea denominada “ Resultados por exposición a la inflación” , que representará, en consecuencia, el efecto de la inflación sobre las partidas monetarias (o expuestas a la pérdida del poder adquisitivo de la moneda). Si también se emplean las alternativas de los párrafos 8 ó 9, la resultante de todos los ajustes (con la limitación del párrafo siguiente) se llevará a resultados en una línea denominada “Ajuste por inflación y tenencia de bienes”.

Nosotros estamos empleando la alternativa 8 que retoma el párrafo 7.

En vez del asiento regular de actualización según UFVs:

—— x —–

Productos en Proceso   2.000.000

a

Ajuste por Inflación y Tenencia de Bienes       2.000.000

//Por la actualización según índices de UFV.

 

Tendremos el asiento:

—— x —–

Productos en Proceso    1.000.000

a

Ajuste por Inflación y Tenencia de Bienes    1.000.000

//Por el registro de valuación en activos según Costo o Mercado el más bajo, ver informes técnicos adjuntos.

 

Así, en vez de tener en Productos en Proceso al final de gestión Bs 26M, tendremos Bs 25M solamente; o también, en vez de tener Bs 2.000.000 como otros ingresos (cuenta APITB), tendremos Bs 1.000.000 solamente.

En el caso que se trate de un valor por debajo incluso del costo del inventario, iría así:

—— x —–

Ajuste por Inflación y Tenencia de Bienes    xxxx

a

Productos en Proceso    xxxx

//Por el registro de desvalorización de Productos en Proceso según adjuntos.

 

Comentar que estos  ajustes  afectan para el contribuyente en Bolivia para fines de determinación del IUE, caso que no ocurre en países donde está vigente la aplicación de las NIC y NIIF, ya que ellos tienen que aplicarlo en la gestión siguiente contra resultados acumulados.

Precedente

A continuación mostramos el precedente de la empresa Minera San Cristobal SA.

El asunto de la litis es que la empresa no tenía un adecuado estudio del VNR y por eso la AIT, al no tener pruebas suficientes, decide dar la razón al SIN para que se aplique la actualización según UFVs.

https://servicios.ait.gob.bo/admin%5Cdocres/AGIT-RJ-0665-2015.PDF

Recomendaciones

En la presente entrada hemos mostrado de manera simple cómo entender la aplicación del límite de ajuste “costo o mercado el que fuera el menor”.  Sin embargo para respaldar tal ajuste y evitar fiscalizaciones con resultados adversos, se debe tener un estudio técnico de respaldo, entre otros cuidados de trazabilidad.

Nuestra consultora tiene experiencia exitosa en tales servicios. En caso de requerirlos, contactarnos en este link.